Héctor Chávez Ríos
Inflación menor a lo esperado en EEUU, los mercados se tornan optimistas, las tasas en América y Europa a la baja, el dólar se deprecia frente a todas las monedas y los mercados de capitales al alza.
En México mañana anuncio de política monetaria, expectativa de alza de 75 pb. Tasas de cetes a los máximos de 19 años. El peso se revalúa.
EEUU
• El índice de precios al consumidor no registró aumento durante el mes de julio, se esperaba una inflación de 0.2% y fue de 0.0%, en tasa anual la inflación bajó a 8.5% de 9.1% del junio. La inflación subyacente al mes de julio fue inferior a las expectativas con un aumento de 0.3% de un esperado de 0.5%, la inflación subyacente anual quedó en 5.9%. La reacción de los mercados a este resultado favorable no se deja esperar y las tasas bajan de manera significativa, el bono a 10 años baja 9 pb respecto al cierre a 2.70% y el bono a 2 años baja 12 pb, a 3.09%. Los futuros de los mercados de capitales repuntan, el S&P 500 sube 1.5% y el dólar se devalúa. Apenas ayer Bullard de la FED dijo que "es demasiado pronto para decir que la inflación había alcanzado su nivel máximo". Pues por lo pronto los mercados piensan diferente.
• Los futuros de los mercados de capitales al momento se encuentran con las siguientes alzas, el futuro del S&P 500 sube 1.6%, el futuro del Nasdaq 100 sube 2.3%.
Europa
• La inflación en Alemania durante julio fue de 0.9%, en línea con lo esperado, la tasa anual baja ligeramente a 7.5% de 7.6% de junio.
• Se agravan los problemas de suministros en Alemania debido a los bajos niveles de los ríos que son utilizados como vías de transporte. Destaca la situación del Rin.
• Los mercados de capitales con alzas, el FTSE sube 0.3%, el DAX 1.1% y el CAC 40 0.8%.
México
• Mañana Banxico realizará su reunión de política monetaria, se espera que anuncie un aumento de 0.75 pb en su tasa de referencia para llevarla a 8.50%.
• Reservas bajan 165.6 mdd a 199,314 mdd. Sin problema.
• Tasa de Cetes en México de 19 años y previamente a la reunión de Banxico.
• Ayer se revocó la última suspensión que pesaba sobre la construcción del Tramo 5 del Proyecto del Tren Maya. ¡Viva, ya no es obra de seguridad nacional!
• Hey Banco, la división digital de Banregio avanza en la obtención de su propia licencia bancaria. Ha presentado su solicitud ante la CNBV.
• Unifin no podrá pagar su deuda por los graves problemas financieros, apenas en mayo 31 había contratado un crédito por 500 mdp con Credit Suisse. Esta situación genera preocupación en el mercado ya que no es la única empresa financiera con problemas.
• El presidente se reúne con el director ejecutivo de Bayer para platicar sobre inversiones. Apenas en marzo la empresa había anunciado alrededor de 370 mdd de inversiones en México para los próximos 3 años.
• Televisa define el precio que pagará por la recompra de bonos por un monto de hasta 300 mdd de bono que vence en el 2045. Pagará 945 usd por cada mil dólares de face value. No es mal negocio, considerando que el alza de tasas puede estar tocando su fin.
• Sitios Latam tendrá un valor de capitalización aproximado a 71 mil mdp, similar al de Alfa y Peñoles.
• Álvarez-Buylla se queda en Conacyt.
Asia y otros
• La inflación en China en línea con expectativas, al aumentar 0.5% en julio, en tasa anual se registró un alza a 2.7% de 2.5%.
• En Japón se registró también la inflación con un aumento mes a mes en julio de 0.4% y anual de 8.6%, mejor a los registros de 0.9% y 9.4%, de junio, respectivamente.
• Los mercados de capitales de la región a la baja, el Nikkei 225 bajó 0.65%, el Shanghai Composite bajó 0.5%, el Hang Seng 2.0% y el Kospi 0.9%.
Latinoamérica
• Ventas al menudeo en Brasil durante junio bajaron 0.3%, más del 0.1% esperado, en tasa anual la caída fue de 1.4% de un crecimiento de 0.1% de mayo.
Commodities
• Los precios del crudo entre pérdidas y ganancias luego del anuncio de inflación de EEUU, el futuro del WTI sube 0.15% a 90.64 dpb.
• El precio del crudo mexicano de exportación en la jornada de ayer no se registró por el feriado de Singapur.
• Oro y plata al alza, 0.45% y 1.35.
• Cobre igualmente al alza, el futuro en NY sube 1.95 a 3.65 usd/lb.
• Los futuros del gas natural ligeramente a la baja, pero se encuentran cerca de los 8 dólares, al momento cotizan en 7.83 usd/MMBtu.
Tasas de interés y tipo de cambio
• Los rendimientos de los bonos del tesoro gringo después de los datos de inflación registraron bajas significativas, al momento se han moderado, aunque siguen siendo importantes, el bono a 10 años baja 6 pb a 2.73%, el bono a 5 años baja 11 pb a 2.96% y el bono a 2 años baja 9 pb a 3.13%.
• Los rendimientos de los bonos soberanos del gobierno mexicano en la jornada de ayer con movimientos mixtos, el bono DC24 subió 10 pb a 9.00%, el bono JN27 subió 9 pb a 8.56% y el bono MY31 bajó 1 pb a 8.40%.
• El dólar al inicio de la jornada ya registraba cierta devaluación que se vio acentuada por el resultado de la inflación, el euro gana 1.06%, el yen 1.33%, la libra 1.16% y el real 1.32%.
• El peso mexicano gana 16 centavos, cotiza en 20.06 pesos por dólar.
Héctor Chávez Ríos
http://comentario-financiero.blogspot.com
chavezrioshector@gmail.com
No hay comentarios:
Publicar un comentario